论文：制度创新、_贸易与经济绩效

论文：制度创新、_贸易与经济绩效
——一个关于CEPA效应的经济分析与数值模拟

内容摘要： 过去大量的研究强调CEPA实施加速香港与内地经济一体化进程及其对两地贸易格局的影响。本文构建了一个包含上下游企业的垄断竞争模型，旨在分析CEPA对两地的微观经济主体产生的效应。借助数值模拟的方法，该模型证明，CEPA削弱了香港与内地的贸易障碍，大幅节约了内生交易成本和生产成本，从而创造出更大的获利空间并促进地区经济增长。本文对于理解贸易_化问题提供了一个新的视角和框架，它尤其有助于揭示制度创新、_贸易与经济绩效三者之间的逻辑关系。

关键词： 制度创新； _贸易； 经济增长； CEPA； 香港经济

一、引言
自九七回归以来，香港经历了亚洲金融危机、禽流感、美国911、非典和政治纷争等事件的影响，经济由盛转衰，并于2003年一度陷入低潮（见图1）。为帮助香港走出经济困境，_政府先后于同年6月29日和9月29日与香港特别行政区政府共同签署了《内地与香港关于建立更紧密经贸关系安排》及其6个附件（简称CEPA）。作为一项具有_贸易性质的制度安排，CEPA的规则是：逐步减少或取消双方之间实质上所有货物的关税和非关税壁垒；逐步实现服务
……（新文秘网https://www.wm114.cn省略838字，正式会员可完整阅读）……　
004；龚唯平，2006等）；（7）基础设施共同筹建（郑天祥，2003等）、（8）建设泛珠三角（谢鹏飞，2004；周余辉、李郇，2006）等。
本文与现有文献的不同之处在于：首先利用一个包含上下游企业的垄断竞争模型分析CEPA这样一个_贸易制度安排的实施对企业、消费者造成的微观效应；此外，本文引入宏观经济分析中的总量概念，把微观经济分析得到的结论拓展到宏观经济增长，并借助数值模拟的方法对地区的经济绩效水平与贸易壁垒之间的关系进行刻画和比较得到相关命题。本文对于理解贸易_化问题提供了一个新的视角和框架，它尤其有助于揭示关于制度创新、_贸易与经济绩效三者之间的理论逻辑。


资料来源：《中国统计年鉴1998-2005》，中国统计出版社。

二、基本模型
便于分析问题，假设香港的企业均为上游企业（记为H），内地的企业均为下游企业（记为G）。[ 该假设的历史依据：自20世纪80年代起，香港经济高速增长带来的高工资、高租金直接导致了香港劳动密集型产业的生产成本不断攀升，严重制约了当地制造业的发展。适逢毗邻的珠江三角洲地区已经开始实行改革开放，于是香港企业利用当时珠江三角洲拥有丰富的土地和劳动力资源的比较优势，把本地制造业大规模地转移到珠江三角洲，并把在珠江三角洲生产加工的产品运回香港直销海外，从而形成一种产、销地域分离的经贸合作模式，即传统的“前店后厂”模式。但进入90年代以后，首先取得改革开放成果的珠江三角洲也出现了80年代香港那种因经济增长引起的生产成本提高的现象。同时，香港企业预期到内地市场的未来发展前景，加上香港本地的技术密集型产业的发展，促使部分香港企业先在香港生产复杂中间产品，再把上游产品运往珠江三角洲进行加工包装，最后直接销往内地市场，从而形成一种新型的“前厂后店”模式。]不失一般性，分别从香港和内地各选择一个代表性企业，且企业H和企业G面临的反需求函数分别为：


其中，和分别为企业H和企业G所生产的产品之价格水平；和则分别是企业H和企业G的总产出；参数均为正数。
同时，考虑上下游企业的成本状况，假设它们的平均成本函数分别如下：


这里，由于企业H为上游企业，因而其平均成本由平均生产成本和贸易壁垒参数T共同组成。[ 为分析方便，贸易壁垒参数T可以简单理解为从量税率。]下游企业G的平均成本则由其平均生产成本和上游产品价格构成。
为简单起见，本文假定运输成本为零，则两个企业的最优产量安排可以通过求解如下问题而得：


分别求解式（5a）和（6a）的一阶条件，有：


从而，分别得到企业H和企业G的最优产量：


鉴于CEPA的作用，香港和内地之间的贸易壁垒逐步减少甚至消失，即贸易壁垒参数T产生幅度的下调。[ CEPA第二章就两地货物贸易_化所作的具体规定如下：（1）内地分两批对原产于香港产品进口实行零关税；（2）内地不对原产于香港的进口货物实行关税配额；（3）内地与香港一方不对原产于另一方的进口货物采取反倾销措施；（4）内地与香港一方不对原产于另一方的进口货物采取反补贴措施，等等。]因此，分别对式（5c）和(6c)求关于T的一阶偏导数，并整理得：


于是，由式（7）和（8）得到一个命题和若干推论：
命题1：企业的最优产出水平与贸易壁垒参数成反比例关系。
该命题背后的直觉含义是显而易见的，它清楚表明，在CEPA作用下两地贸易壁垒的削减将会刺激企业对产品的供给。具体地，CEPA这项新的制度安排的实施不仅直接引起香港企业增加产量，而且间接导致内地企业也提高其产量水平。
推论1：在CEPA的作用下，两地企业的产品价格和平均成本将不断下降，且它们的利润水平将得到提高。
证明 利用命题1中的结论，可以得到：

再由式（1）和（2）得知：

这样，可以得到下面的关系式：

从上面两式可以看出，CEPA的实施使，因而有。
接着，为了解贸易壁垒T对企业G的生产成本之间接影响，联合式（1）、（4）和（5c）得到：
对式（9）求关于T的一阶偏导数，有：
同理，对式（3）求关于T的一阶偏导数，有：
因此，随着T的不断减少，上游企业H的平均成本和下游企业G的平均成本也同时减少。
最后，把式（5c）和（6c）分别代入（5a）和（6a），再求关于T的一阶偏导数，有：
由可知，对于任意，有。所以，得到上述结论 ……（未完，全文共8616字，当前仅显示2353字，请阅读下面提示信息。收藏《论文：制度创新、_贸易与经济绩效》）