干部学习讲稿：互联网创新的引领

目录/提纲：……
一、对互联网金融的两种观点
一是支付跟货币
二、互联网金融对货币的影响
三、互联网金融对投资者的影响
四、互联网金融对金融中介和金融市场的影响
五、对互联网金融的整体判断和展望
……
干部学习讲稿：互联网创新的引领
钟春平
中国社科院财经战略研究院教授

一、对互联网金融的两种观点
各位好，很高兴有机会和各位分我们研究的心得。很长时间内做了一些改革的内容，但是我们对改革的东西产生了质疑。我是研究创新的，关于制度创新的东西不太好谈。阿里的院长也是做技术创新的，所以我们讲一下互联网创新的引领。
互联网金融这几年非常热，大家能听到非常多新鲜的说法，这里面最新鲜的说法是什么呢？就是我们颠覆性的创新，经常有一些突破性的东西，所以我们就看看互联网金融，到底给我们什么样的影响，到底是我们每一个人都落伍了呢，还是最终时代的变化会不会遵从相应的规律。
在历史上可以看确实有非常多所谓颠覆性的东西，比如我们分析中国的金融史上有山西的票号，这是非常辉煌的。为什么最后票号不见了呢？现代银行业特别是信息技术的转型。这使得山西的票号不见了。我们可以说一定程度上是可能存在颠覆性的东西。
所以我们对互联网金融做一下我们
……（新文秘网https://www.wm114.cn省略658字，正式会员可完整阅读）……　
高很多，这两者的结合就可以得到非常好的想象，大家都非常看好这个东西，所以互联网金融非常热。很多人认为我们互联网金融会带来一个颠覆性的影响，很多东西都不见了，银行也不要了，甚至人民币也不需要了，我们经常看到很多激进的或者非常让人为之一振的一些观点。与这个非常激进的观点相对应的就是比较传统的观点，就是我们认为非常旧的想法，互联网金融终究是金融很小的一部分，认为它不会有实质性的影响，这是两种不同的观点，两种不同的判断。我们尝试对这两种不同的判断做出我们的分析。
所以本质上来说，确实满足了非常多理想化的状态，互联网对金融的主要影响，就是说如果按照理想的状态，我们就不需要中介，不需要中介就意味着我们对金融的很多形式可以发生根本性的影响。银行是中介，甚至保险公司也是中介，非常多的金融机构都是中介。大家要知道，中介组织是要获利的，一获利大家就很讨厌，没有中介是不是能变得更好呢？理论上是这样。但是我们一定要注意的是，很多时候理想只是理想，我们的现实中是什么样的？这就是我们需要考虑的问题。在现实中能不能信息变得更多了，是不是使得我们的世界真的发生了变化。是不是我们做研究的最基本的规律就不见了？所有东西都变成旧的东西、传统的东西，我们需要新的东西，这是我们需要好好思考的问题。
所以我们侧重这几个方面，一是支付跟货币。现在支付非常流行，第三方支付。另外，货币，包括区块链，这些东西对于我们金融最根本的货币会产生什么样的影响，我们做一个大胆的设想。另外，对一般的投资者，因为互联网跟它普及了，投资者的情况是什么样，我们也做一下分析。第三个是对金融市场、金融中介产生什么影响？是不是真的互联网之后就不需要这个中介了，是不是中介就没有价值了，我们也看看这个东西。最后，对目前互联网金融，我们从历史层面做一个回顾跟展望。
所以有几个关键的问题，第一个所谓的比特币甚至是我们的区块链是不是使得我们纸币就不在了。第二个第三方支付包括微信支付，有了这个东西之后，我们是不是真的不要货币了。货币是否会被根本性改变？这就是我们需要考虑的。第三个问题互联网之后，投资者行为有没发生变化，这个有非常所历史的、此前的研究。这个经过研究，对我们是一个启发。第四个P2P能否解决融资难问题，或者说在整个金融市场的地位应该是什么样的。第五个对整个金融市场的影响，中介存不存在。最后一个互联网金融，作一个整体的判断。
二、互联网金融对货币的影响
比如我们来看比特币，比特币差不多大家都知道了，货币会不会被比特币替代呢，劣势何在，优势在哪，对比来看有非常多的优势，我们满足它的理想状态，这个货币的价值是蛮稳定的，在交易的过程中没有什么摩擦，成本是非常低的，可以满足各种各样的需求。但是大家一定要知道，很多特征，没有中心、全球流通、交易费用低、成本也非常低，满足非常多非常好的性能，但是各位一定要知道的是，我们的现实比特币看到了，这个平台公司破产了，所以这里各位一定要知道，我们理想中是一种状态，但是现实生活可能是另外一种状态。如果按照理想的状态，黄金就满足很多条件，为什么黄金没有成为在现代的一个货币呢？主要的原因，很多时候理想跟现实之间是不一样的。所以比特币我们做了一个简单的分析，它是一个理想是什么？理想是没有政府的状态，但是现实是什么？现实是黑客世界，理想是不要_，觉得_是很讨厌的。我只要交易，但是现实的过程是他不能满足交易的需求，最终必然会导致通货紧缩的问题，甚至比较严重 ……（未完，全文共5258字，当前仅显示1846字，请阅读下面提示信息。收藏《干部学习讲稿：互联网创新的引领》）